Фьючерсы в России

Материал из Documentation.

Перейти к: навигация, поиск



Фьючерсы в России — один из основных видов деривативов в России.

Содержание

[править] Мосбиржа

Фьючерсы торгуются на срочном рынке Московской биржи.[1]

Обычно на Московской бирже на один базовый актив торгуется несколько фьючерсов с разной экспирацией. Чем ближе экспирация, тем выше ликвидность инструмента.[2]

На Московской бирже фьючерсы как правило закрываются ежеквартально – в марте, июне, сентябре, декабре, — обычно в третий четверг месяца. По некоторым активам контракты исполняются ежемесячно.[3]

Месяц экспирации можно определить по краткому обозначению фьючерса, которое используется в торговых системах. Возьмем для примера контракт на пару доллар-рубль с кодом SiZ0, где:[4]

  • Si — это краткое обозначение пары доллар-рубль;
  • Z — декабрь, месяц экспирации. У квартальных фьючерсов могут быть и другие обозначения: H — март, M — июнь, U — сентябрь.
  • 0 — обозначение 2020 года.

Шаг цены на Мосбирже имеет свою стоимость в рублях, и каждый день биржа меняет это значение.[5]

[править] Виды

На Московской бирже торгуются фьючерсы на акции, индексы, товары, облигации, процентные ставки.[6]

По статистике, наибольший объем торгов фьючерсами на Мосбирже ведётся по товарным и индексным контрактам — 47 % и 28 % от общего объема в июне 2020 года соответственно.[7]

[править] Товарные фьючерсы

Основная статья: Товарные фьючерсы в России

[править] Фьючерсы на нефть

Основная статья: Фьючерсы на нефть в России

Фьючерсы Мосбиржи на нефть Brent стали достаточно востребованными в России и занимают третье место по популярности после контрактов на доллары и евро.[8]

Фьючерсы Мосбиржи на нефть WTI являются долларовыми и расчётными — то есть беспоставочными. Физической поставки нефти при этом процессе не происходит. Между покупателями и продавцами производятся только денежные расчёты, сумма которых определяется, исходя из разницы между ценой контракта и фактической ценой на WTI на дату его исполнения.[9]

[править] Фьючерсы на драгоценные металлы

Основная статья: Фьючерсы на драгоценные металлы в России

Фьючерсные контракты на драгоценные металлы (золото, серебро, платина и палладий) торгуются на Мосбирже. Расчеты производятся в деньгах, на базе значений Лондонских фиксингов. Для определения цены исполнения фьючерсных контрактов на золото, платину, палладий используется значение утреннего фиксинга, а для определения цены исполнения фьючерсного контракта на серебро используется значение дневного фиксинга.[10]

[править] Фьючерсы на акции

Основная статья: Фьючерсы на акции в России

Фьючерсы, базовым активом которых являются отдельные акции российских эмитентов, много лет успешно торгуются на Срочном рынке Мосбиржи. Эмитенты акций, являющихся базовыми активами для фьючерсных контрактов, представляют практически все важные сегменты российской экономики: нефтедобыча, энергетика, связь, металлургия, финансовые инфраструктурные организации.[11]

Общие характеристики и параметры фьючерсов на акции на Мосбирже:[12]

  • Тип контракта: Поставочный
  • Месяцы исполнения: Март, Июнь, Сентябрь, Декабрь
  • Цена контракта: В рублях за 1 контракт
  • Шаг цены: 1 рубль за 1 контракт
  • Последний день обращения: 3 четверг месяца и года исполнения Контракта

[править] Газпром

Характеристики фьючерса GAZP:[13]

  • Базовый актив: акции «Газпрома»
  • Тип: поставочный
  • Лот: 100 акций

[править] Фьючерс на паи SPDR S&P 500 ETF Trust

Параметры фьючерса:[14]

  • Базовый актив: SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY)
  • Цена: в долларах США за пай
  • Шаг цены: 0,01 USD
  • Стоимость шага цены: 0,01 USD
  • Лот: 1 инвестиционный пай
  • Месяцы исполнения: март, июнь, сентябрь, декабрь
  • Последний день торгов: 3-я пятница месяца исполнения
  • Цена исполнения: Цена закрытия предыдущего торгового дня (close), публикуемая на странице NYSE в 3:30 — 4:00 ET.

[править] История

Основная статья: История фьючерсов в России

3 октября 2013 года на срочном рынке Мосбиржи начались торги пятью фьючерсными контрактами на акции иностранных эмитентов:[15]

  • Фьючерсный контракт на обыкновенные акции BMW AG
  • Фьючерсный контракт на обыкновенные акции Daimler AG
  • Фьючерсный контракт на обыкновенные акции Deutsche Bank AG
  • Фьючерсный контракт на обыкновенные акции Siemens AG
  • Фьючерсный контракт на привилегированные акции Volkswagen AG

С 18 июля 2016 года на валютном рынке Мосбиржи начались торги поставочными фьючерсами по валютным парам USD/RUB, EUR/RUB и CNY/RUB.[16]

25 апреля 2018 года на Мосбирже стартовали торги фьючерсами на нефть марки Light Sweet Crude Oil или WTI. По итогам первого дня объём торгов этими срочными биржевыми контрактами составил 58 млн рублей.[17]

25 мая 2021 года Московская биржа запустила торги фьючерсами на основной биржевой индекс США — S&P 500.[18]

С 2022 года участникам Срочного рынка Мосбиржи стали доступны вечные фьючерсы на валютные пары.[19]

[править] Показатели

Объём торгов фьючерсами на фондовых биржах России (трлн рублей):[20]

  • I квартал 2019 года: 4,6291276
  • II квартал 2019 года: 5,1545758
  • III квартал 2019 года: 5,6015031
  • IV квартал 2019 года: 5,4751012
  • I квартал 2020 года: 9,2432086

[править] Ссылки

[править] Мосбиржа

[править] Рунет

[править] Примечания

  1. ↑ Что такое фьючерсы — объясняем простыми словами
  2. ↑ Что такое фьючерсы — объясняем простыми словами
  3. ↑ Что такое фьючерсы — объясняем простыми словами
  4. ↑ Что такое фьючерсы — объясняем простыми словами
  5. ↑ Что такое фьючерсы — объясняем простыми словами
  6. ↑ Что такое фьючерсы — объясняем простыми словами
  7. ↑ Что такое фьючерсы — объясняем простыми словами
  8. ↑ [1]
  9. ↑ [2]
  10. ↑ [3]
  11. ↑ [4]
  12. ↑ [5]
  13. ↑ Что такое фьючерсы — объясняем простыми словами
  14. ↑ [6]
  15. ↑ [7]
  16. ↑ [8]
  17. ↑ [9]
  18. ↑ [10]
  19. ↑ [11]
  20. ↑ Статистический бюллетень Банка России № 4 (323) 2020
Финансы в России
История  I тысячелетие (IX век, X век) • II тысячелетие (XI век, XII век, XIII век, XIV век, XV век, XVI век, XVII век, XVIII век, XIX век, XX век) • XXI век
Ценные бумаги  Акции • Облигации • Деривативы (Фьючерсы, Опционы)
Государственные финансы  Консолидированный бюджет • Федеральный бюджет • Государственный долг (Внутренний долг, Внешний долг)
Финансы населения  Доходы (Заработная плата, Пенсии) • Расходы
Темы  Деньги • Процентные ставки • Банковская система • Страхование • Лизинг • Клиринг • Факторинг • Кредиты • Депозиты • Долги • Финансы организаций
ЦФО  Белгородская область • Брянская область • Владимирская область • Воронежская область • Ивановская область • Калужская область • Костромская область • Курская область • Липецкая область • Московская область • Орловская область • Рязанская область • Смоленская область • Тамбовская область • Тверская область • Тульская область • Ярославская область • Москва
СЗФО  Карелия • Коми • Архангельская область • Ненецкий автономный округ • Вологодская область • Калининградская область • Ленинградская область • Мурманская область • Новгородская область • Псковская область • Санкт-Петербург
ЮФО  Адыгея • Калмыкия • Крым • Краснодарский край • Астраханская область • Волгоградская область • Ростовская область • Севастополь
СКФО  Дагестан • Ингушетия • Кабардино-Балкария • Карачаево-Черкесия • Северная Осетия • Чечня • Ставропольский край
ПФО  Башкортостан • Марий Эл • Мордовия • Татарстан • Удмуртия • Чувашия • Пермский край • Кировская область • Нижегородская область • Оренбургская область • Пензенская область • Самарская область • Саратовская область • Ульяновская область
УФО  Курганская область • Свердловская область • Тюменская область • Ханты-Мансийский автономный округ • Ямало-Ненецкий автономный округ • Челябинская область
СФО  Алтай • Тыва • Хакасия • Алтайский край • Красноярский край • Иркутская область • Кемеровская область • Новосибирская область • Омская область • Томская область
ДФО  Бурятия • Якутия • Забайкальский край • Камчатский край • Приморский край • Хабаровский край • Амурская область • Магаданская область • Сахалинская область • Еврейская автономная область • Чукотский автономный округ
Источник — «http://newsruss.ru/doc/index.php/%D0%A4%D1%8C%D1%8E%D1%87%D0%B5%D1%80%D1%81%D1%8B_%D0%B2_%D0%A0%D0%BE%D1%81%D1%81%D0%B8%D0%B8»
Личные инструменты